Securities and Exchange Commission (SEC)

Cos'è la Securities and Exchange Commission (SEC)?

L'agenzia federale statunitense, nota come Securities and Exchange Commission (SEC), è stata fondata nel 1934 con il principale compito di regolamentare e supervisionare i mercati finanziari, in particolare quelli degli strumenti finanziari come azioni e obbligazioni. La missione della SEC è quella di tutelare gli investitori, sostenere l'equità e l'efficienza dei mercati e promuovere la formazione del capitale.

Funzioni e responsabilità principali

Normative e attuazione: la SEC garantisce che le società pubbliche divulghino informazioni finanziarie essenziali e monitora la manipolazione del mercato, l'insider trading e le frodi.

Divisioni:

- la Division of Corporation Finance supervisiona la divulgazione aziendale di informazioni importanti;

- la Division of Trading and Markets stabilisce e mantiene gli standard per mercati equi, ordinati ed efficienti;

- la Division of Investment Management regola le società di investimento e i consulenti;

- la Division of Enforcement indaga e persegue le violazioni delle leggi riguardanti gli strumenti finanziari;

- la Division of Economic and Risk Analysis integra l'analisi economica e dei dati nella missione della SEC.

Database EDGAR: il database della SEC per la raccolta, l'analisi e il recupero elettronico dei dati (EDGAR; Electronic Data Gathering, Analysis, and Retrieval) fornisce l'accesso ai documenti aziendali, garantendo trasparenza e pari accesso alle informazioni per gli investitori.

Contesto storico

Legge Dodd-Frank:

a seguito della crisi finanziaria del 2008, la SEC ha acquisito una maggiore autorità per regolamentare i mercati finanziari e tutelare i consumatori tramite la legge Dodd-Frank.

Collaborazioni:

la SEC collabora con la Commodity Futures Trading Commission (CFTC) per prevenire le attività illegali nei mercati finanziari.

La SEC svolge un ruolo essenziale nel sostenere l'integrità e la stabilità dei mercati finanziari statunitensi, al fine di garantire che gli investitori abbiano accesso a informazioni affidabili e che i mercati operino in modo equo.